Temel analiz, bir işletmenin finansal performansını ve ekonomik verilerini inceleyerek hisse senedi gibi varlıkların gerçek değerini anlamayı amaçlar. Bu tür analiz, şirketin mali durumunu, piyasa koşullarını ve ekonomik faktörleri bir arada değerlendirerek yatırımın doğru değerini ortaya çıkarmayı sağlar. Yatırımcılar, sadece bir işletmenin fiyat hareketlerini inceleyerek yatırım kararı vermekten ziyade şirketin mevcut ve gelecekteki değerini öngörerek yatırım kararlarını şekillendirir. Sen de indikatör çeşitlerinden yardım alarak finansal varlıkların durumlarını analiz edebilir, yatırım kararlarını elde ettiğin sonuçlar doğrultusunda verebilirsin.
İndikatör Nedir?
İndikatör nedir finansal araçlarla ilgilenen herkesin aklındaki en önemli sorular arasında yer alır. İndikatör çeşitleri genel olarak mevcut koşulları ölçmeni ve finansal ya da ekonomik eğilimleri tahmin etmeni sağlar. İndikatör çeşitleri genellikle hareketli ortalamalardan, göreceli güç endeksinden ya da volatiliteden oluşur. Göstergeler çoğunlukla finansal varlığın genel sağlığını ölçmek ve yönünü tahmin etmek için kullanılır. Her ne kadar bir hisse senedi yükseliyor gibi gözükse de analiz edildiğinde aslında durumun öyle olmadığı görülebilir. Bazı zamanlarda spekülasyonlar ya da beklenmedik durumlar hisse senetlerinin hareketini etkileyebilir. Bununla beraber en iyi indikatör çeşitleri, finansal varlığın gerçek durumunu ortaya çıkararak daha sağlıklı kararlar vermene olanak tanır. Ancak, tek başına indikatörlerin karar vermek için yeterli olmadığını da bilmelisin. Temel analiz tekniklerinin yanı sıra teknik analiz araçlarıyla da varlıkları inceleyerek daha bütün bir görünüm elde edebilirsin. “Teknik analiz nedir?” diye merak ediyorsan; genel olarak finansal varlıkların geçmiş hareketlerinden yola çıkarak geleceği üzerine tahminlerde bulunan araçlar olduğu söylenebilir. Temel ve teknik analiz araçlarını birlikte kullanarak incelemelerini yapabilir, yatırımlarını daha sağlıklı bir şekilde yönetebilirsin.
İndikatör Ne İşe Yarar?
Borsada indikatör nedir ya da ne işe yarar diye merak ediyorsan, yatırımcıların ve analiz yapan kişilerin finansal piyasalardaki hareketleri öngörmelerine yardımcı olduğunu bilmelisin. Bu göstergeler, finansal varlıkların mevcut durumunu değerlendirerek gelecekteki durumlarını öngörmeye yardımcı olur. İndikatörler genel olarak piyasa trendlerini analiz etmeye, alım – satım fırsatlarını belirlemeye ve risk yönetimini optimize etmeye yardımcı olur. İndikatör ne işe yarar diye merak ediyorsan, hareketli ortalamalar piyasanın yönü hakkında fikir edinmeni sağlar. Bununla beraber volatilite ölçümleri risk seviyelerini anlamanı mümkün hale getirir. Bütün bu araçlar sayesinde uzun vadede başarılı stratejiler belirleyebilir, yatırım kararlarını daha bilinçli bir şekilde alabilirsin. Bununla beraber yatırım kararlarını alırken doğru indikatör çeşitlerini kullanmaya özen göstermelisin.
İndikatör Türleri Nelerdir?
İndikatör türlerini incelediğin bir finansal aracın, farklı yönlerini ortaya çıkaran göstergeler olduğunu görebilirsin. Bundan dolayı doğru indikatörleri tercih ederek yatırım kararlarını vermeye çalışmalısın. Birden fazla gösterge ile finansal araçları farklı açılardan inceleyebilir, genel bir görüntü üzerinden kararlarını verebilirsin. Aşağıdaki indikatör örnekleri başlıklarını inceleyerek bazı indikatör türleri hakkında bilgi alabilirsin.
Hisse Başına Kazanç (HBK)
Hisse başına kazanç, bir şirketin kârını piyasada bulunan hisse senedi adedi üzerinden ölçer. Şirketin net gelirinin tedavüldeki toplam hisse senedi sayısına bölünmesiyle bulunur. Genel olarak bir şirketin hisse senetlerinin her birinden ne kadar para kazandığını gösterir. Formülü ise şu şekildedir:
HBK = Net Kâr / Tedavüldeki Hisse Senedi Sayısı
Eğer HBK değeri yükseliyorsa bu, şirketin kârının arttığını gösterir. Genellikle bir şirketin hisse başına kâr indikatörünü geçmiş performansıyla ya da sektördeki benzer işletmelerle kıyaslayarak yorumlayabilirsin.
Fiyat – Kazanç Oranı (F/K)
Fiyat kazanç oranı, bir işletmenin hisse fiyatını hisse başına kazancına böler. Yüksek bir oran, işletmenin aşırı değerli olduğunu gösterir. Bununla beraber yüksek oran aynı zamanda işletmenin büyümesinin de başarılı olduğunu ifade eder. Formülü şöyledir:
F/K = Hisse Başına Piyasa Fiyatı / HBK
Bir işletmenin hisse başına fiyatı 100 ise ve HBK değeri 10 ise bu durumda F/K oranı 100/10=10 olur.
Bu oranı HBK ile benzer şekilde aynı sektörde bulunan diğer hisse senetlerini analiz ederek yorumlayabilirsin.
Defter Değeri
Defter değeri, işletmenin öz kaynak toplamını ödenen sermayeye bölünmesiyle elde edilir. Şirket tüm varlıklarını satarak bütün yükümlülüklerini ödediğinde elde kalan özsermayeyi gösterir.
Borç – Özsermaye Oranı
Bu indikatör türü, şirketin finansal kaldıracını değerlendirmek için kullanılır. Şirketin toplam yükümlülüklerini özsermaye oranına bölerek hesaplayabilirsin. Şirketin yükümlülüklerini özsermaye oranıyla karşılaştırmak, o işletmenin borca ne kadar bağımlı olduğunu gösterir. Bununla beraber bu oranın sektöre göre değişiklik gösterdiğini bilmelisin. Bundan dolayı hesaplama yaptıktan sonra sektördeki diğer işletmelerin oranlarıyla karşılaştırarak bu indikatörün sonuçlarını değerlendirebilirsin.
Hareketli Ortalamanın Yakınsaması/Iraksaması (MACD)
Bu indikatör, hisse senedinin fiyat eğilimlerini belirlemene yardımcı olur. MACD, hisse senedi fiyatlarının yönünü belirlemek için kullanılan bir göstergedir. Yükselen veya düşen trendleri tespit etmek için kullanılan bu gösterge, alım-satım kararlarında yatırımcılara yardımcı olur. MACD değerinin pozitif çıkması hisse senedinin yükselişte olduğunu gösterirken; negatif çıkması, düşüşte olduğunu belirtir.
Gelir ve Gelir Büyümesi
İşletmenin finansal sağlığını ölçmek için gelirini de incelemeyi düşünebilirsin. Bir işletmenin pazar payı ve rekabetini ölçmek için sektördeki durumunu inceleyerek onun hakkında fikir edinebilirsin. Tutarlı bir büyüme performansı gösteren şirketler, genellikle güvenilir olarak kabul edilir. Bununla beraber tek başına bu indikatörün bir anlam ifade etmediğini de bilmelisin.
Farklı temel analiz yöntemleriyle işletmeleri temsil eden hisse senetleri hakkında bilgi alabilir, yatırım kararlarını daha sağlıklı bir şekilde verebilirsin. Ancak, doğru indikatörleri birbiriyle kıyaslayarak bir analiz yapmaya özen göstermelisin. İndikatör nasıl kullanılır diye merak ediyorsan yukarıdaki göstergelerden yararlanabilir, işletmeleri analiz etmeye başlayabilirsin.
İndikatör Avantajları Nelerdir?
İndikatör ne demek sorusu kadar yatırımcılara ne gibi avantajlar sunduğunun yanıtı da oldukça önemlidir. Finansal araçları incelemek için birçok farklı yöntem vardır ve her biri yatırımcılara birçok avantaj sunar. Genel olarak indikatörlerin avantajları ise şu şekildedir:
– İndikatör çeşitleri ilk olarak piyasanın eğilimlerini anlamana yardımcı olur. Hem uzun hem de kısa vadeli trendleri indikatör çeşitlerini inceleyerek anlayabilirsin.
– Bir hisse senedi yükselişte olsa bile bu her zaman bu trendin devam edeceğini göstermez. Bazı durumlarda spekülasyonlar hisse senedinin yükselmesine neden olabilir. Bundan dolayı indikatör çeşitleri ile şirketin finansal durumunu analiz ederek yükseliş trendinin gerçekçi olup olmadığını anlayabilirsin.
– Risk yönetimi noktasında göstergeler yatırımcılara yol gösterir. Aşırı alım ve satım noktalarını tespit ederek riskini yönetmeni mümkün kılar.
– İndikatör çeşitleri teknik analiz yöntemlerinin yapı taşları arasındadır. Geçmiş fiyat hareketlerini inceleyerek geleceğe dair tahminlerde bulunmana imkân tanır.
– Farklı finansal varlıkları birbiriyle indikatör çeşitleri sayesinde kıyaslayabilirsin. Böylece hangi hisse senedinin senin için daha iyi bir yatırım aracı olabileceğini tahmin edebilirsin.
İndikatör Riskleri Nelerdir?
İndikatörler yatırımcılara birçok avantaj sunsa da bazı riskleri de beraberinde getirir. Örneğin:
– Bazı indikatörler piyasanın geçici koşullarından etkilenebilir. Bundan dolayı yanlış kararlar almana neden olabilir.
– Yalnızca indikatörleri göz önünde bulundurarak yatırım kararları vermek oldukça risklidir. Diğer yöntemlerle indikatörleri bir arada değerlendirerek hisse senetlerini geniş bir pencereden görmelisin.
– İndikatörler geçmiş verileri göz önünde bulundurarak geleceği tahmin etmeye çalışır. Ancak, piyasa koşulları ani olarak değişebilir ve indikatörler bunu gözden kaçırabilir.
Her ne kadar indikatör çeşitleri etkili olsa da tek başına yeterli değildir. Bundan dolayı yatırım kararlarını daha bilinçli ve dikkatli bir şekilde vermelisin.
Borsada İndikatör Ne İşe Yarar?
Borsa indikatör nedir diye merak ediyorsan hisse senetlerini incelemene yardımcı olan önemli göstergeler olduğunu bilmelisin. Borsada indikatörler şu işe yarar:
– Trend tespiti
– Alım-satım noktalarının belirlenmesi
– Volatilite ölçümü
– Destek ve direnç seviyelerinin belirlenmesi
– Momentum analizi
– Psikolojik faktörlerin incelenmesi
– Piyasa hacmini analiz etme
Temel Analizde İndikatör Nasıl Kullanılır?
Temel analiz, bir işletmenin finansal sağlığını, sektördeki durumunu ve ekonomik çevresini değerlendirmene yardımcı olur. Şirketlerin paylaştığı bilanço ve gelir-gider tablolarını inceleyerek indikatörleri kullanabilirsin. Şirketin gelecekteki potansiyelini değerlendirmek için indikatörleri kullanabilirsin. Örneğin, iki farklı sektör arasında yatırım yapmaya karar verdiysen bu sektörü incelemek için indikatörleri kullanabilirsin. Ayrıca, şirketin net kâr marjı ya da diğer indikatörleri kullanarak büyüme potansiyelini ortaya çıkarabilirsin. Bununla beraber risk ve getiri değerlendirmesi yaparken de indikatörlerden yararlanabilirsin. Bütün bu analizleri ise ForInvest sayesinde gerçekleştirebilirsin. ForInvest indirerek piyasalardaki tüm indikatörleri daha yakından takip edebilir, analiz yeteneklerini geliştirebilirsin. Hemen ForInvest indir ve yatırım kararlarını güçlendir!